供需重构、冷暖分化！丝绸行业积极应对周期调整 | 2026上半年行业形势观察

2026年上半年，茧丝绸行业步入深度调整周期。根据国家统计局数据显示：2026年1-5月中国蚕丝及交织机织物(含蚕丝≥30％)累计产量为0.8亿米，累计增长7.3%。生产端保持稳定供给，但产业链上下游冷暖不均、企业分化加剧成为上半年运行最鲜明特征。

与此同时，产业结构性变革加速显现：东西部产能协同布局深化、智能制造与数字渠道双向赋能、终端品牌差异化突围成效凸显。龙头企业依托全产业链优势、数字化转型、海外多元布局构筑经营韧性，中小制造企业则以提质控本、专精细分赛道对冲市场风险。

行情走弱产业承压

2026年开年至今，茧丝市场打破多年“春茧季涨价”传统规律，4A级生丝电子指数持续震荡下行，6月单月指数下跌2.86%，行业正式进入供需再平衡、定价权下移的调整周期。与此同时，鲜茧、能源、人工三项成本抬升，持续挤压缫丝、织造企业利润空间。

浙江桐乡骑塘丝业有限公司（以下简称“骑塘丝业”）总经理吕华君在半年度经营会上坦言：“上半年干茧采购成本提前锁定，而下游绸缎、家纺成品报价持续走弱，对比广西、云南西部产区，我们东部企业原料、用工双高，常规面料几乎无利可图，低价内卷只会持续压缩生存空间，唯有稳定产品品质才能守住客户。”

从原料供给端看，全国优质6A级生丝产能持续向西部转移，广西、四川、云南春茧集中上市，但南方多雨气候造成夏茧质量下滑，优质高解舒茧供给收紧，普通茧产能过剩，原料分级价差持续拉大。缫丝环节呈现产能充足、利润微薄的状况，不少中小缫丝厂采取以价换量策略维持现金流；下游织造端传统淡季特征显著，今年上半年秋冬新品打样、批量下单节奏放缓，常规口袋布、基础素绉缎订单量萎缩，功能性、高端定制面料订单保持稳定增长，市场分化进一步放大。

海关总署数据显示，上半年丝绸原料出口呈现区域差异，四川1—5月生丝出口额1.05亿元，同比增长12.4%，6A级高端生丝持续销往欧洲高端成衣品牌；但东部成品丝绸出口承压，受海外消费走弱、贸易壁垒叠加、关税政策多变等多重因素影响，部分面向欧美成衣出口企业外销规模同比下滑三成，行业出口整体呈现原料稳、成品弱的格局。

与此同时，用工、环保、能耗成本叠加加剧了茧丝绸企业的经营压力，产业“大而不强”的短板持续凸显。多重压力之下，上半年不少茧丝绸企业放弃扩产冲量的思路，而转向控库存、稳现金流、优化产品结构、深挖内部降本潜力。

数智赋能提质增效

面对行业周期下行压力，头部茧丝绸企业以智能化改造、全域数字化渠道作为破局核心抓手，生产端提质增效、消费端拓宽增收路径。生产制造环节，全行业智能缫丝、高速剑杆织机、数智化工厂建设提速，装备升级直接带动良品率、生产效率双提升。

骑塘丝业配备最先进的自动缫丝机、剑杆织机和倍捻机，实现白厂丝、真丝绸缎、蚕丝被全链条标准化生产，年产白厂丝320吨、真丝绸缎100万米。骑塘丝业董事长吕自力表示：“下半年核心工作聚焦做稳质量、提升效率，依托现有成套智能设备细化各工序管控标准，通过降低疵布、减少停机损耗对冲原料成本上涨，精细化管理是中小丝企穿越下行周期的核心抓手。”

上市公司持续加码数智化转型，以技术改造重塑制造优势。苏州太湖雪丝绸股份有限公司（以下简称“太湖雪”）投资3亿元建设43.2亩数智未来工厂，部署柔性智造系统、AGV机器人集群，核心工序自动化率目标突破90%，产品合格率提升至99.5%以上。太湖雪主动亮相人工智能产品应用博览会，开放丝绸生产、设计全场景对接AI技术，借助大模型完成传统纹样二次创作、消费需求预测，打通从数字设计到智能织造的全链路数字化闭环。浙江嘉欣丝绸股份有限公司（以下简称“嘉欣丝绸”）同步推进海内外工厂软硬件迭代，广西新建绸厂全面投产，柬埔寨海外基地持续扩容，以智能装备统筹国内外产能，平衡东西部、海内外成本差异，对冲单一区域经营风险。

不仅如此，直播电商、跨境电商、线下体验空间重构消费市场格局。太湖雪2026半年报显示，公司上半年营收3.25亿元，同比增长15.67%，线上渠道收入占比升至61%，其中直播电商收入9793.30万元，同比增幅74.76%，依托头部直播间定制母婴级桑蚕丝被实现全国市场破圈。太湖雪副总经理代艳表示：“我们搭建‘品牌自播+达人代播’全域直播体系，线下门店全面转型‘文化体验+产品销售+私域沉淀’复合空间，线上线下渠道协同互补，有效平抑传统丝绸行业淡旺季销售落差。”

东西协同错位发展

“东绸西固”产业转移战略持续落地，东西部丝绸产业形成原料供给、高端织造、终端品牌错位协同格局，成为2026上半年产业运行一大主线。西部四川、广西、云南依托桑园基地、较低的土地用工成本，聚焦蚕茧种养、缫丝、基础面料织造，打造全国优质生丝供给基地；东部浙江、江苏、上海企业深耕高端真丝面料、数码印花、品牌家纺、丝绸文创等高附加值环节，构建研发、设计、品牌、外贸核心优势，区域分工逐步清晰。

四川南充嘉陵区已集聚11家规上丝绸企业，建成桑—茧—缫丝—织造—印染完整产业链，1—5月丝纺服装进出口总额6724万元，同比增长23.24%。四川顺成纺织品有限公司负责人王尚雪表示，依托东西部协作项目落地全产业链生产线，承接东部基础织造产能转移，同时引入东部高端织造工艺，提升本地绸缎品质，形成差异化区域竞争优势。但西部产业短板同样突出，受访业内专家指出，西部多数企业停留在原料、初级绸缎加工环节，精深加工、自主品牌建设滞后，优质6A级生丝大量以原料形式外销，产业利润被终端品牌截留，人才断层、装备更新资金不足制约产业向价值链上游攀升。

东部企业则持续强化全产业链统筹布局，以跨区域产能调配、差异化产品开发化解成本压力。嘉欣丝绸国内布局浙江、广西制造基地，海外落地柬埔寨成衣工厂，国内外产能灵活调配；外贸板块深耕存量客户、拓展RCEP（区域全面经济伙伴关系协定）新兴市场，内外贸协同对冲单一市场波动风险。嘉欣丝绸董事长周国建在半年度会议上强调：“行业长期调整已成常态，企业必须跳出低价竞争思维，一方面完善人才梯队建设，培育新生代管理力量；另一方面持续精细化成本管控，严守合规经营底线，依托海内外多元产能布局分散经营风险。”

面向下半年行业攻坚，茧丝绸企业已形成清晰转型共识。制造端持续推进智能设备改造、节能降耗升级，深挖生产端降本潜力；品牌端加大AI（人工智能）设计、国潮文创联名投入，开发功能性、差异化丝绸新品，提升产品溢价；区域层面深化东西部产业协同，西部夯实优质原料供给，东部发力研发品牌，打通双循环市场通道。同时行业协会、龙头企业合力完善蚕桑社会化服务体系，推广规模化养蚕、工厂化小蚕共育模式，通过“龙头企业+基地+农户”利益联结机制稳定原料供给，降低上下游周期波动冲击。